A MiCA célja, hogy átfogó szabályozási keretet hozzon létre a digitális eszközökre vonatkozóan az EU egész területén. Különböző szempontokat fed le, beleértve az átláthatóságot, az irányítást és a fogyasztóvédelmet. A szabályozás célja a digitális eszközökhöz kapcsolódó kockázatok kezelése, valamint a piaci integritás és a pénzügyi stabilitás biztosítása.
Az Európai Értékpapír-piaci Hatóság (ESMA) szerint a MiCA előírja majd a pénzügyi intézmények számára, hogy olyan rendszereket vezessenek be, amelyekkel nyomon követik és jelentik a digitális eszközök tranzakcióit, biztosítva a szigorú szabályozási előírások betartását.
A pénzügyi intézményeknek rendszereket kell bevezetniük a digitális eszközök tranzakcióinak nyomon követésére és jelentésére. A szabályozás szigorú nyilvántartási és átláthatósági intézkedéseket ír elő a piaci visszaélések megelőzése és a fogyasztóvédelem biztosítása érdekében. A MiCA előírja az intézmények számára, hogy a kockázatok csökkentése érdekében kellő gondossággal járjanak el a digitális eszközök kibocsátóival és szolgáltatóival kapcsolatban.
Az Európai Központi Bank (EKB) 2023-as jelentése kiemelte a MiCA fontosságát az EU-ban a biztonságos és átlátható digitális eszközpiac előmozdításában. Az intézményeknek biztosítaniuk kell, hogy rendelkezzenek a szükséges infrastruktúrával ezen követelmények teljesítéséhez.
A MiCA-követelmények teljesítése kihívást jelenthet a digitális eszközökkel kapcsolatos tranzakciók összetettsége miatt. Azok az intézmények, amelyek nem tartják be ezeket az előírásokat, jelentős bírságokkal és jogi következményekkel néznek szembe. Az EY 2023-as tanulmánya szerint a pénzügyi intézmények 50%-a a MiCA-követelményeknek való megfelelést jelölte meg az év legnagyobb szabályozási kihívásaként.
A PwC 2022-es jelentése megállapította, hogy a MiCA be nem tartása akár 10 millió eurós vagy az éves forgalom 5%-át kitevő bírságot is vonhat maga után, attól függően, hogy melyik a magasabb. Ezek a büntetések rávilágítanak a proaktív megfelelési intézkedések fontosságára.
A pénzügyi intézményeknek azzal kell kezdeniük, hogy felmérik jelenlegi megfelelőségi keretrendszereiket és azonosítják a hiányosságokat. A fejlett megfelelőségi szoftverek bevezetése egyszerűsítheti a monitoring folyamatokat és biztosíthatja a MiCA-követelmények betartását. A Deloitte 2023-as felmérése szerint a pénzügyi intézmények 70%-a tervezi, hogy beruház a MiCA-szabványoknak való megfelelés érdekében megfelelőségi technológiába.
A McKinsey 2023-as jelentése szerint az automatizált megfelelőségi megoldásokat alkalmazó intézmények akár 30%-kal is csökkenthetik megfelelési költségeiket, miközben javítják a szabályozások betartását. Ezek a technológiák valós idejű monitorozást, átfogó jelentéskészítést és robusztus nyilvántartási képességeket kínálnak.
Ahogy közeledik a MiCA megfelelési határideje, a pénzügyi intézményeknek proaktív intézkedéseket kell tenniük az új követelmények teljesítése és a büntetések elkerülése érdekében. A fejlett megfelelési technológiákba való befektetéssel és a monitoring keretrendszereik fejlesztésével az intézmények biztosíthatják a szabályozási előírások betartását, és megőrizhetik versenyelőnyüket a folyamatosan változó digitális eszközpiacon.
A ZenLedger digitális eszközkereskedési monitoringja automatikusan rögzíti a tranzakciókat és a kriptovaluta-számlákon lévő vagyonokat, és figyelemmel kíséri azokat a cég irányelveivel és eljárásaival való összhang szempontjából, akárcsak egy hagyományos értékpapír esetében.
Az alkalmazottak mostantól könnyedén kereskedhetnek és közzétehetik tevékenységeiket, miközben a megfelelőségi részleg teljes rálátást biztosít az alkalmazottak tevékenységeire és azokat ellenőrzi, kiküszöbölve a manuális feltöltést vagy az offline egyeztetést.
1. MiCA-rendelet – https://www.esma.europa.eu/regulation/financial-innovation/markets-in-crypto-assets-regulation(https://www.esma.europa.eu/regulation/financial-innovation/markets-in-crypto-assets-regulation)
2. ESMA-jelentés – https://www.esma.europa.eu/reports/mica-2023(https://www.esma.europa.eu/reports/mica-2023
3. EKB-jelentés, 2023 – https://www.ecb.europa.eu/pub/pdf/mica-importance-2023(https://www.ecb.europa.eu/pub/pdf/mica-importance-2023)
4. EY-tanulmány, 2023 – https://www.ey.com/en_gl/insights/2023/mica-compliance-challenge(https://www.ey.com/en_gl/insights/2023/mica-compliance-challenge)
5. PwC Jelentés, 2022 – https://www.pwc.com/gx/en/services/consulting/mica-non-compliance-penalties.html(https://www.pwc.com/gx/en/services/consulting/mica-non-compliance-penalties.html)
6. Deloitte felmérés, 2023 – https://www2.deloitte.com/global/en/pages/financial-services/articles/mica-compliance-technology-investment.html(https://www2.deloitte.com/global/en/pages/financial-services/articles/mica-compliance-technology-investment.html)
7. McKinsey-jelentés, 2023 – https://www.mckinsey.com/business-functions/risk-and-resilience/our-insights/reducing-compliance-costs-with-automated-solutions(https://www.mckinsey.com/business-functions/risk-and-resilience/our-insights/reducing-compliance-costs-with-automated-solutions)
