Ekosystem kryptowalut to złożony i zawiły krajobraz regulacyjny. Chociaż w nazwie kryptowalut znajduje się słowo „waluty”, IRS do celów podatkowych traktuje je jako własność, a nie walutę. Jednocześnie SEC uważa, że wiele pierwszych ofert monet (ICO) to papiery wartościowe podlegające wymogom rejestracyjnym.
W tym artykule przyjrzymy się bliżej tym terminom i ich znaczeniu z punktu widzenia podatków i regulacji.
IRS: Wszystkie kryptowaluty są własnością
Majątek odnosi się do papierów wartościowych, nieruchomości, aktywów biznesowych lub innych aktywów. Z punktu widzenia podatkowego majątek ma podstawę kosztową, która wpływa na zyski lub straty podlegające opodatkowaniu.
IRS rozważa wszystkie wirtualne waluty stanowiące „własność” do celów podatkowych, w tym kryptowaluty, niezniszczalne tokeny (NFT) i stablecoiny. Dokładniej rzecz ujmując, IRS nie uznaje walut wirtualnych za „pieniądze fiducjarne”, ponieważ nie są one monetami ani papierowym pieniądzem emitowanym przez bank centralny. Są to „wymienne waluty wirtualne”, co czyni je „własnością”.
Jako majątek, waluty wirtualne podlegają podatkowi dochodowemu i podatkowi od zysków kapitałowych. Na przykład, podatnicy są zobowiązani do zapłaty podatku dochodowego od każdej waluty wirtualnej otrzymanej w ramach wynagrodzenia. Ponadto, są zobowiązani do zapłaty podatku od zysków kapitałowych od każdego wzrostu wartości powyżej ich wartości bazowej. Tak więc, podobnie jak w przypadku akcji, płacisz podatek od tych zysków, jeśli kupisz je tanio i sprzedasz drogo.
Oczywiście, ogólna definicja rodzi wiele niejasności. Na przykład, nie jest jasne, czy tokeny wrapped stanowią zdarzenie podlegające opodatkowaniu. Jeśli tak, wiele mostów międzyłańcuchowych mogłoby generować wysokie rachunki podatkowe. Chociaż IRS wyjaśnił niektóre z tych kwestii, pozostałe doprowadziły do niepewności i potencjalnie błędnych rozliczeń podatkowych.
SEC: Niektóre tokeny są papierami wartościowymi
Papiery wartościowe to zamienne, zbywalne instrumenty finansowe, które reprezentują pewien rodzaj wartości finansowej, np. akcje lub obligacje.
Wstępne oferty monet (ICO) umożliwiają projektom pozyskiwanie kapitału, a inwestorom udział w oferowanych możliwościach. Nic więc dziwnego, że Komisja Papierów Wartościowych i Giełd (SEC) uważa, że wiele ICO kwalifikuje się jako oferty papierów wartościowych. Agencja staje się coraz bardziej agresywna w ściganiu osób i firm sprzedających nierejestrowane papiery wartościowe lub dopuszczających się oszustw związanych z papierami wartościowymi.
Test Howeya określa, czy transakcja kwalifikuje się jako „umowa inwestycyjna” i podlega wymogom ujawnienia i rejestracji. Zgodnie z testem, umowa inwestycyjna istnieje, jeśli następuje „inwestycja pieniędzy we wspólne przedsięwzięcie z uzasadnionym oczekiwaniem zysków z wysiłku innych osób”.
Oczywiście, test Howeya jest trudny do zastosowania w przypadku kryptowalut. Na przykład, wiele zdecentralizowanych projektów kryptowalutowych może nie mieć wspólnego przedsiębiorstwa ani „powiązania” z innymi elementami testu. Co więcej, górnicy zazwyczaj powstrzymują się od udziału w jakichkolwiek działaniach związanych z zarządzaniem lub stanowieniem przepisów. A deweloperzy to zazwyczaj osoby fizyczne nieposiadające osobowości prawnej.
CFTC: Wszystkie kryptowaluty są towarem
Towary to podstawowe dobra wykorzystywane w handlu, które można wymienić na inne dobra tego samego rodzaju, na przykład baryłka ropy naftowej lub uncja złota.
Wprowadzenie kontraktów futures na Bitcoina spowodowało powstanie kolejnego organu regulacyjnego – Komisji Handlu Kontraktami Terminowymi na Towary (CTFC). Zgodnie z ustawą o giełdach towarowych (Commodity Exchange Act), CFTC upiera się, że wszystkie kryptowaluty są towarami. Chociaż nie ma jurysdykcji nad rynkiem spot, agencja jest odpowiedzialna za regulację kontraktów futures na Bitcoina.
Agencja ma również jurysdykcję w przypadku wykorzystania walut wirtualnych w kontraktach na instrumenty pochodne lub w przypadku oszustw międzystanowych. Na przykład, CFTC odpowiada za regulację giełd kryptowalut i zapewnienie ich zgodności z różnymi wymogami sprawozdawczymi. Oczywiście, agencja stała się przedmiotem ostrej krytyki po… Upadek FTX.
Działalność egzekwowania prawa może wzrosnąć
Upadek FTX wywarł ogromną presję na organy regulacyjne IRS, SEC i CFTC, aby zaostrzyły egzekwowanie prawa i chroniły inwestorów i konsumentów przed oszustwami. Oprócz SEC, CFTC i Departamentu Sprawiedliwości, które wszczęły postępowania przeciwko kierownictwu FTX, w kolejnych miesiącach egzekwowano również prawa wobec firm Nexo, Genesis, Kraken, Paxos, Terraform Labs i innych.
Na początku tego roku czołowi regulatorzy finansowi wysłali list do organizacji bankowych, ostrzegając je przed ostrożnością w kontaktach z projektami kryptowalutowymi. Rezerwa Federalna odrzuciła również wniosek Custodia Bank o dołączenie do systemu płatniczego banku centralnego. W rezultacie firmy kryptowalutowe mogą mieć trudności z dokonywaniem transakcji przy użyciu walut fiducjarnych.
Najbardziej aktywnym regulatorem był Gary Gensler z Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (SEC). Po pozwie przeciwko Ripple, działania egzekucyjne agencji mają na celu zrównanie firm kryptowalutowych z innymi instytucjami finansowymi. Agencja ścigała również osoby fizyczne za wszelkie przestępstwa, od handlu informacjami poufnymi po handel cyfrowymi tokenami w celach zarobkowych (np. w marketingu influencerskim).
Europejski MiCA może stanowić wzór
Ustawa o rynkach kryptowalut (MiCA) w Europie może stanowić wzór dla przyszłych zmian w USA. Przełomowe prawo nakłada nowe wymogi na platformy kryptowalutowe, emitentów tokenów i traderów, aby zwiększyć przejrzystość i nadzorować transakcje. Celem jest ochrona konsumentów przy jednoczesnym promowaniu dynamicznego ekosystemu kryptowalut.
MiCA odnosi się również do kilku innych kwestii, w tym:
- W przypadku stablecoinów konieczne będzie utrzymanie odpowiednich rezerw, aby móc zrealizować żądania wykupu w razie masowych wypłat.
- Firmy kryptowalutowe będą zobowiązane do ujawniania informacji o zużyciu energii i wpływie na środowisko.
- Giełdy i inne platformy będą miały obowiązek informowania konsumentów o ryzyku związanym z prowadzoną przez nie działalnością.
- Dostawcy mogą ponieść odpowiedzialność, jeśli utracą aktywa kryptowalutowe inwestorów.
Eksperci uważają, że nowe przepisy wejdą w życie w przyszłym roku. W międzyczasie Kongres i inne amerykańskie organy regulacyjne mogą traktować nowe przepisy jako wzór dla własnych działań.
Bottom Line
IRS, SEC i CTFC grupują aktywa kryptograficzne w różne kategorie, wpływając na ich opodatkowanie i regulacje. Rozumiejąc te klasyfikacje, inwestorzy, projekty i firmy kryptowalutowe mogą zapewnić zgodność z przepisami i uniknąć kosztownych kar. Tymczasem MiCA i inne międzynarodowe regulacje mogą być zapowiedzią tego, co przyniesie przyszłość.
Jeśli szukasz prostego sposobu na przestrzeganie przepisów IRS, platforma ZenLedger agreguje transakcje z różnych portfeli i giełd, oblicza zyski lub straty kapitałowe oraz generuje formularze podatkowe, które musisz złożyć. Możesz również uzyskać dostęp do narzędzi do rozliczania strat podatkowych i wsparcia swojego księgowego lub doradcy podatkowego w przypadku kontroli.
Aukcje internetowe dla Twojej strony!
