Fred Wilson, l'un des premiers investisseurs de Twitter, Kickstarter et d'autres entreprises Web 2.0 à succès, blog récemment Il a déclaré qu'il y avait « beaucoup de déceptions » dans le secteur des cryptomonnaies en ce moment, mais il est optimiste quant au fait que beaucoup de ces déceptions seront surmontées dans les prochaines années. Et il continue d'investir activement sur le marché.
Alors que les régulateurs sont hostiles aux crypto-monnaies, de nombreux projets de crypto-monnaies sont massivement retardés et peu de consommateurs gagnent et dépensent en crypto-monnaies, les devises telles que Libra de Facebook sont un point positif, les actifs cryptographiques sont devenus populaires dans les applications mobiles et Bitcoin a trouvé une adéquation produit-marché définitive en tant que réserve de richesse numérique à l'épreuve de la censure.
Jetons un œil à la révolution des crypto-monnaies, à la manière dont elles évoluent et aux raisons pour lesquelles les investisseurs restent optimistes quant à leur avenir.
L'ère des blockchains et des jetons Bitcoin : les phases de croissance de la technologie
La plupart des technologies suivent un cycle de croissance similaire en termes d’adoption et de maturité du marché – et le marché des monnaies numériques et de la blockchain ne fait pas exception.
La première phase du cycle de vie de la technologie est la Recherche et développement phase. De nombreuses cryptomonnaies expérimentent encore différents modèles, tels que la preuve de travail par rapport à la preuve d'enjeu, tandis que les développeurs commencent seulement à explorer ce qui est possible en s'appuyant sur une blockchain. Ces cryptomonnaies ne sont pas encore tout à fait prêtes pour le marché de masse.
La deuxième phase est la ascension Le stade où les premiers utilisateurs utilisent la technologie. Même si les spéculateurs peuvent avoir l'impression d'avoir déjà raté le bateau, de nombreuses crypto-monnaies commencent seulement à trouver une adéquation produit-marché avec les utilisateurs finaux réels. Les paiements en stablecoins et les Dapps commencent à attirer les premiers utilisateurs sur les principaux marchés cibles.
La troisième phase est la maturité La phase où la technologie atteint l'adéquation produit-marché et l'adoption généralisée. À bien des égards, le Bitcoin a commencé à entrer dans cette phase en tant que classe d'actifs alternative avec le lancement d'un marché à terme et le lancement prochain de fonds négociés en bourse (ETF). Mais de nombreuses autres crypto-monnaies sont loin d'avoir atteint la phase de maturité.
La quatrième et dernière phase est la déclin lorsque la technologie devient une marchandise ou remplacée par des alternatives.
Comment le marché des crypto-monnaies arrive à maturité
La maturité du marché des crypto-monnaies varie en fonction des cas d’utilisation spécifiques et du marché cible : différents cas d’utilisation arrivent à maturité à des vitesses différentes.
En tant qu' un investissement, des signes montrent que le marché du Bitcoin est en train de mûrir avec le lancement d'un marché à terme et de futurs fonds négociés en bourse (ETF). Ces outils offrent aux investisseurs un accès facile à une classe d'actifs alternative avec de faibles corrélations avec les actions, obligations et matières premières conventionnelles - un outil précieux pour les investisseurs institutionnels et individuels.
Les pièces stables offrent également aux consommateurs une monnaie numérique programmable stable monnaie. Sans la volatilité associée au Bitcoin et aux autres altcoins, les Stablecoins – comme le Libra de Facebook – pourraient enfin offrir aux consommateurs la stabilité dont ils ont besoin pour réellement recevoir des revenus cryptographiques et effectuer des paiements cryptographiques au cours de leur vie quotidienne.
En tant qu' outil institutionnel, les cryptomonnaies commencent à sortir de la phase de recherche et développement. Par exemple, le JPM Coin de JPMorgan est conçu pour créer un réseau d'information interbancaire afin d'éliminer les points sensibles dans la façon dont les informations circulent dans les transactions bancaires par correspondance étrangère entre banques (par exemple, les marchés interbancaires).
En outil consommateur, les cryptomonnaies en sont encore à leurs balbutiements. La volatilité associée à de nombreuses cryptomonnaies les rend inutilisables comme alternative aux espèces ou aux cartes de crédit, tandis que très peu de commerçants acceptent les paiements en cryptomonnaies. Il faudra peut-être des années avant que le marché de la consommation ne soit exploité et que les cryptomonnaies ne soient utilisées comme moyen de paiement.
Les investisseurs parient sur une révolution cryptographique
Les cryptomonnaies sont passées d’un simple projet de loisir développé par Satoshi Nakamoto en 2008 à un investissement hautement spéculatif, puis à un outil véritablement utile pour une variété de marchés finaux. Bien qu’il reste encore beaucoup de travail à faire avant qu’elles ne deviennent courantes, il est devenu évident que les cryptomonnaies répondent à un besoin bien réel sur un grand nombre de marchés cibles.
Certains des principaux obstacles à une adoption généralisée incluent :
Réformes réglementaires
Les États-Unis, l’Union européenne et de nombreux autres gouvernements et régulateurs à travers le monde sont très critiques à l’égard des crypto-monnaies et pourraient limiter leur utilisation.
Réformes fiscales
L'IRS traite les crypto-monnaies comme un bien d'investissement, ce qui impose des exigences onéreuses aux contribuables pour déclarer toute transaction.
Fiabilité
De nombreux projets de cryptomonnaies en sont à leurs débuts et le secteur est depuis longtemps plein de controverses, remontant même à son fondateur d’origine.
Conscience et rigueur.
De nombreux consommateurs ne connaissent toujours pas les cryptomonnaies, notamment la manière de les acheter, de les vendre et d’effectuer des transactions dans un environnement réel.
Selon PitchbookLes investissements en capital-risque dans les startups de crypto et de blockchain ont dépassé 850 millions de dollars au cours du premier trimestre 2019, après 2.4 milliards de dollars d'investissements en 2018. Ces chiffres incluent des paris importants du London Stock Exchange Group, de Microsoft Corp. et d'autres multinationales cherchant à tirer parti de la technologie.
De nombreuses sociétés financières voient de grandes opportunités dans la « tokenisation » d’actifs conventionnels, comme les actions ou les matières premières, tandis que les entreprises technologiques pensent que la blockchain pourrait ajouter une couche économique native au Web. Les intermédiaires en cryptomonnaies ont également vu leurs valorisations augmenter, notamment Coinbase, dont la valorisation est de 8 milliards de dollars.
Comment ZenLedger peut vous aider
ZenLedger aide les investisseurs à naviguer dans les complexités de la déclaration fiscale auprès de l'IRS.
La plateforme permet à quiconque d'importer des transactions de crypto-monnaie à partir de toutes les principales bourses et portefeuilles privés, de calculer automatiquement les gains et les revenus et de remplir automatiquement les formulaires fiscaux tels que le formulaire 8949 et le formulaire 1040 Annexe D. Si vous utilisez TurboTax, le Intégration ZenLedger intègre automatiquement les données de transaction à vos formulaires fiscaux avec un minimum d'effort.
Quelques raisons d’envisager d’utiliser ZenLedger :
- Vous pouvez gagner beaucoup de temps en automatisant le calcul des gains et des pertes en capital.
- Vous savez que vous payez exactement le montant d’impôt requis, ni plus ni moins que ce que vous devez payer.
- Vous pouvez réduire considérablement vos frais de préparation d’impôts en éliminant le travail de votre comptable.
- Vous pouvez identifier automatiquement les opportunités de récupération des pertes fiscales pour réduire votre facture fiscale.
- Vous disposez d'une piste d'audit défendable au cas où vous seriez audité par l'IRS.
Inscrivez-vous à ZenLedger dès aujourd'hui pour commencer !
Conclusion
Les cryptomonnaies ont connu de nombreux revers au cours des dernières années, allant de réglementations onéreuses à une volatilité extrême. Malgré ces obstacles, de nombreux investisseurs pensent que le marché pourrait connaître une croissance significative au cours des prochains trimestres à mesure que la technologie mûrit sur plusieurs marchés finaux. Et ils mettent en pratique leurs paroles.
L'IRS a récemment publié le 2014 octobre ses premières directives sur les cryptomonnaies depuis 9, notamment la décision fiscale 2019-24 et une foire aux questions. Les documents traitent de tout, de la manière de traiter les hard forks au calcul des gains et des pertes en capital. Nous discutons de nombreux points clés dans un récent blog couvrant le sujet.
Si vous êtes un investisseur dans l’espace, pensez à ZenLedger pour aider à rendre la préparation des déclarations de revenus moins stressante en automatisant le calcul des gains et des pertes en capital.
