ここ数年の仮想通貨の道のりは波乱万丈で、2023年も例外ではありませんでした。2022年にLuna、TerraUSD、FTXが相次いで数千億ドル規模の損失を出したことをきっかけに始まった最新の仮想通貨の冬は、3月に仮想通貨銀行であるSilvergate BankとSignature Bankが破綻したことで、2023年にも冷え込みました。「仮想通貨の年間レビュー」は、事実は小説よりも奇なりという典型的な例と言えるでしょう。
損失、規制の不確実性、そして世界経済の混乱といった状況にもかかわらず、ビットコインは2023年1月以降65%以上上昇しました。今年の残りの期間におけるBTCのパフォーマンスは、金融政策の方向性や、今後予定されている仮想通貨規制の進展など、いくつかの重要な要因に左右されるでしょう。
2023年の仮想通貨に関する包括的なレビューは一冊の本になるほどの内容だ。この記事では、世界的なトレンドから始まり、米国特有の動向へと、いくつかのハイライトを紹介する。
2023年の暗号通貨の世界的トレンド
経済が機能しているほぼすべての国の政府が、仮想通貨、中央銀行デジタル通貨（CBDC）、あるいはその両方の導入に向けて取り組んでいる。金融安定理事会（FSB）、バーゼル銀行監督委員会（CBS）、金融活動作業部会（FATF）といった主要な国際標準設定機関は、国際的な導入に向けた一貫性のあるアプローチを確立するために努力を続けている。
欧州連合は暗号資産市場規制（MICA）の最終化に向けて前進し、ドバイは仮想資産に特化した世界初の規制機関の設立に着手した。英国政府は暗号資産を金融商品として規制する動きを見せた。
中国では仮想通貨は依然として違法だが、中国は中央銀行デジタル通貨（CBDC）の導入において世界をリードしている。中国人民銀行（PBOC） 加速された 中国のデジタル人民元の導入により、取引額は2023年8月の13.9億米ドルから2023年6月末には249.9億米ドルに増加した。
香港政府はWeb3ハブとなることを目指し、業界の成長を促進するために積極的に規制を改定してきた。香港証券先物委員会による措置は、デジタル資産取引所が個人投資家にも開放される可能性を示唆している。香港政府はまた、2024年末までにステーブルコインに関する公式規制を導入する予定だ。
米国における機関投資家による暗号資産の導入と規制変更
制度上の関心 また、2023年には仮想通貨への投資が増加し、PayPalは8月にステーブルコインを発行し、VISAはNFT分野で動きを見せた。
XNUMX月にSECは、 一般に認められた ブラックロックのビットコインETF申請がきっかけとなり、同様の申請が相次いでいる。証券取引委員会は、1934年証券取引法に基づく正式な審査手続きに従い、有力企業からの複数のビットコイン上場投資信託（ETF）申請に対する決定を延期した。
今回の延期は、ビットコインETFの承認遅延が続いている一連の流れの一環であり、SECが仮想通貨を主流の金融市場に統合することに対して慎重な姿勢を示している。SECは、現物ビットコインETFに関するすべての申請に対する決定を2024年まで延期した。
暗号資産の年間レビュー：米国財務省が猛攻を開始
9月、米国財務省は、DeFi、NFT、暗号資産ウォレットに影響を与える暗号資産課税に関する300ページに及ぶ規則を発表した。これらの規則が承認されれば、2026年に発効し、2025年から開始される暗号資産取引に適用される。規則に従わない場合、米国での取引が禁止される可能性がある。
米国財務省が提案した暗号資産税制案は、暗号資産、NFT、および関連デジタル資産の規制において大きな転換点を示しており、急速に進化するこの市場に対するより厳格なアプローチを示唆している。主な論争点の1つは、暗号資産規制における「ブローカー」の定義を拡大しようとする試みである。
DeFiは規制上の障壁に直面
米財務省は、DeFi（分散型金融）分野において分散型取引所を無差別に標的にし、ブローカーの定義を拡大してこれらの事業者を含めることを目指している。DeFi事業者をブローカーの定義に含めるという動きは、米国におけるDeFiの将来に対する懸念を引き起こしている。分散型システムにおいてすべてのユーザーにKYC（本人確認）情報を要求することは、大きな課題を伴い、イノベーションを阻害する可能性がある。
ウォレットを仲介役として活用する
財務省によると、個人または団体がブローカーとみなされるのは、取引に関わる当事者の経験や知識を有しているか、あるいは当事者の身元を識別できる場合である。この定義により、特定の仮想通貨バリデーターやウォレットプロバイダーはブローカーの範疇から除外される可能性がある。しかし、ホストされていないウォレットプロバイダーの特定の活動は、依然としてブローカーとみなされる可能性がある。
NFTが精査の対象に
提案された規則はNFTにも適用範囲を拡大し、NFTマーケットプレイスをブローカーとして分類する可能性を示唆している。この変更は、SECが最近NFTに関して行った執行措置に続くものであり、これらのデジタル資産に対する規制アプローチの変化を示している。財務省の規則は、NFTの進化する性質を認識しつつも、特に作成者がガバナンストークンやマルチシグネチャ方式を通じてコレクションを管理する場合には、慎重な姿勢を維持している。
ステーブルコインをめぐる不確実性
ステーブルコインをデジタル資産とみなすべきか、それとも通貨とみなすべきかという議論は依然として続いている。財務省の現在の立場は、民間発行のステーブルコインよりも中央銀行デジタル通貨（CBDC）を支持する可能性が高い。提案されている規則では、ステーブルコインはデジタル資産とみなされ、他の仮想通貨と同様の報告義務が課されることになる。
2023年財務省暗号資産提案の状況
現在、これらの規則は提案段階です。パブリックコメントの受付は2023年10月に終了し、この記事の執筆時点では公聴会が開催されていました。最初の公聴会では、暗号資産業界の擁護者たちが、財務省が「ブローカー」の定義を広く適用しようとしていることに異議を唱えました。
のように 九月末中央銀行デジタル通貨（CBDC）に対する支持（あるいはその欠如）が高まっていた。下院金融サービス委員会は、連邦準備制度理事会（FRB）が議会の承認なしに米国の中央銀行デジタル通貨を発行することを禁じる法案を可決した。
As 他との 委員会が以前に推進したステーブルコインおよび仮想通貨市場構造に関する法案に対し、同委員会のマキシン・ウォーターズ下院議員（カリフォルニア州選出、民主党）は、この法案がデジタルドルの進歩を阻害し、米国が中国などの他国に比べて金融イノベーションで遅れをとる原因になるとして反対した。
クリストファー・ジャンカルロ、自称 暗号父 そして、元米国商品先物取引委員会（CFTC）委員長。 言う 議会における意見の対立は、党派によるものではなく、世代間の対立である。意見を持つ年配の議員はデジタルドルや仮想通貨全般に反対している一方、若い議員は仮想通貨の革新を推進している。
2023年の仮想通貨税
米国国税庁（IRS）は2014年以来、仮想通貨を資産として課税対象としている。ほとんどの米国納税者は、仮想通貨から得た収入を含む短期キャピタルゲインに対して最大37%の税金を支払う義務がある。長期キャピタルゲインも課税対象となり、税率は最大20%である。NFTは収集資産として分類される場合、異なる扱いを受ける可能性があり、利益に対して最大28%の税金が課される可能性がある。
米国国税庁（IRS）は、仮想通貨の動向を継続的に監視し、それに応じて対応を調整しています。2023年8月、IRSは仮想通貨ステーキングへの課税と仮想通貨ブローカー業務の取り扱いに関する2つの新たなガイダンス文書を発表しました。2026年1月以降、ブローカーは2025年以降の仮想通貨関連業務について、IRSおよび投資家に対しフォーム1099-DAを送付する必要があります。
先へ
今年の暗号資産市場を振り返ると、進展にばらつきはあるものの、暗号資産が世界の金融市場に本格的に統合されるのは避けられないように思われます。暗号資産投資家がこうした動向に対応していくためには、予測不可能な暗号資産市場において、常に最新の情報を入手し、柔軟に対応することが不可欠です。
暗号資産を取引する場合、ZenLedgerは規制変更にも対応し、コンプライアンス遵守を確実にサポートします。このプラットフォームは、ウォレットや取引所を横断した取引を自動的に集計し、キャピタルゲインとキャピタルロスを計算し、提出が必要な税務申告書を作成します。また、コンプライアンス遵守を証明するための単一の統合台帳にもアクセスできます。
本資料は情報提供のみを目的として作成されたものであり、専門的な助言や法的助言として解釈されるべきではありません。ご自身の状況に応じた、独立した法律、財務、税務、その他の専門家の助言を求めてください。
