Les traders et investisseurs en cryptomonnaies ne sont pas étrangers à la volatilité des marchés. Après tout, les investisseurs à long terme se qualifient eux-mêmes de Hold On for Dear Lifers (HODLrs) pour une raison. Si de nombreux investisseurs en cryptomonnaies ont été généreusement récompensés sur le long terme, ils ont connu de nombreux obstacles, notamment la récente chute d'environ 40 % du Bitcoin.
Jetons un œil à la manière dont les actifs cryptographiques agissent sur les marchés baissiers et aux stratégies pour couvrir votre portefeuille.
Les marchés baissiers sont monnaie courante dans le secteur des crypto-monnaies. Voici comment les investisseurs peuvent éviter de perdre de l'argent.
Qu'est-ce qu'un marché baissier ?
Un marché baissier classique se produit lorsque le marché boursier chute de 20 % ou plus par rapport aux sommets récents, bien que les marchés des cryptomonnaies puissent avoir besoin d'un chiffre plus élevé pour tenir compte de leur plus grande volatilité. Ces conditions se produisent lorsque l'offre dépasse la demande et que les prix baissent pour atteindre l'équilibre. Les traders pessimistes sont souvent qualifiés de « baissiers ».
Les marchés baissiers sont une arme à double tranchant. D’un côté, ceux qui perdent confiance et vendent subissent souvent des pertes. De l’autre, les ventes de panique permettent souvent aux investisseurs à long terme d’acheter à prix réduit. De leur côté, les traders à court terme peuvent réaliser des gains rapides lorsque le marché rebondit, même s’il est notoirement difficile de prédire ces rebonds.
Devez-vous vendre vos avoirs ?
De nombreux investisseurs vendent leurs actifs en période de marché baissier pour éviter de subir de nouvelles pertes. Mais, bien sûr, ces investisseurs doivent planifier leur retour sur le marché pour réussir. Plusieurs études ont montré que les humains sont notoirement mauvais pour anticiper le marché, c'est-à-dire acheter et vendre au bon moment pour réaliser un profit.
Par exemple, entre 1930 et 2020, les investisseurs qui ont acheté et conservé auraient réalisé un rendement de 17,715 XNUMX %. Cependant, en ne manquant que les dix meilleures actions, jours Chaque décennie, le rendement est ramené à 28 % seulement. La plupart de ces jours fastes surviennent au plus fort d'un marché baissier, lorsque le pessimisme des investisseurs est à son comble et que la plupart des gens sont tentés de conserver leurs liquidités.
En plus de conserver leurs actifs existants, les investisseurs qui continuer à investir En période de baisse du marché, les investisseurs peuvent bénéficier d'une moyenne d'achat (ou d'une réduction de leur coût global) en cas de baisse du marché. En achetant en période de baisse du marché, vous pouvez compenser les prix élevés payés en période de hausse pour réduire votre prix d'achat moyen, ou coût de base.
Les traders à court terme qui souhaitent tirer profit d’un marché baissier peuvent également se tourner vers l’analyse technique pour identifier les points de retournement potentiels. Par exemple, vous pouvez rechercher un modèle « tête et épaules » inversé ou un engloutissement haussier pour identifier un retournement potentiel. Cependant, l’analyse technique peut être difficile à apprendre et à exécuter.
Comment se protéger contre les pertes
Le dollar-cost averaging est un exemple de stratégie de couverture. En substance, vous achetez continuellement un actif pour vous protéger contre la volatilité des prix. La stratégie de dollar-cost averaging la plus courante consiste à mettre en place un investissement mensuel automatique qui a lieu à un jour fixe chaque mois. De cette façon, vous n'essayez pas de chronométrer le marché et vous restez toujours sur le marché.
Agriculture de rendement et jalonnement peut également aider à protéger un portefeuille de crypto-monnaies contre les pertes. Par exemple, vous pouvez détenir une partie de votre portefeuille dans Stablecoins et capitalisez sur les opportunités d'agriculture de rendement au lieu de détenir des jetons spéculatifs. Curve Finance, Pancake Swap, Uniswap et autres Protocoles DeFi faciliter la participation à ces activités.
Bien entendu, les investisseurs à long terme doivent également conserver un portefeuille diversifié contenant des actifs non cryptographiques. En cas de ralentissement du marché des cryptomonnaies, ces autres actifs peuvent contribuer à assurer la stabilité et à protéger leur plus gros capital. En fait, Vanguard souligne que 88 % de la volatilité d'un portefeuille diversifié provient de la répartition des actifs plutôt que du choix d'investissements spécifiques.
Enfin, de nombreux ralentissements du marché des crypto-monnaies proviennent de contrat intelligent vulnérabilités ou vol. Par conséquent, vous pouvez envisager de souscrire une assurance pour vous protéger contre ces risques. Nexus Mutual propose un programme de couverture de protocole qui couvre ces pertes. Cependant, vous devez prendre en compte l'impact sur les rendements avant de souscrire une assurance.
Stratégies fiscalement efficaces en période de marché baissier
Les marchés baissiers entraînent inévitablement des pertes pour ceux qui restent sur le marché. Mais heureusement, il existe certaines stratégies que vous pouvez utiliser pour tirer parti de la baisse afin de compenser vos obligations fiscales. De cette façon, vous pouvez économiser de l'argent sur vos impôts à la fin de l'année et même réduire votre impôt sur le revenu global jusqu'à 3,000 XNUMX $.
Collecte des pertes fiscales est la technique la plus populaire. Cette stratégie consiste à vendre des crypto-actifs pour réaliser une perte au cours de l'année fiscale en cours, puis à les racheter pour maintenir votre répartition d'actifs. En substance, vous reportez vos impôts sur les plus-values à plus tard et vous capitalisez potentiellement sur les pertes temporaires entre-temps.
Bien sûr, il y a certaines limites à garder à l'esprit. Bien que la récupération des pertes fiscales soit toujours légale dans l'espace crypto, il est fort possible que de nouvelles réglementations imposent les mêmes limites aux investisseurs en bourse.règle de vente de lavage« vous empêcherait de racheter un actif dans les 30 jours et de quand même subir une perte fiscale.
Conclusion
Les traders et investisseurs en cryptomonnaies connaissent les marchés baissiers et la plupart d'entre eux HODL sur le long terme. Selon un nombre croissant de recherches, les investisseurs ne devraient pas essayer de chronométrer le marché en vendant pendant un marché baissier et en essayant d'acheter au plus bas. Au lieu de cela, la moyenne d'achat en dollars associée à une stratégie de couverture peut aider à réduire les risques et à maximiser les récompenses à long terme.
Parallèlement, les investisseurs doivent être attentifs à leur situation fiscale. Les investisseurs qui vendent des titres à court terme en période de marché baissier peuvent être confrontés à des impôts sur les gains en capital à court terme coûteux, tandis que la réalisation de pertes temporaires peut aider à sécuriser les économies d’impôt. Ces petits conseils d’économie d’impôt peuvent contribuer à améliorer considérablement les performances à long terme.
Si vous négociez des cryptomonnaies, ZenLedger peut vous aider à tout organiser pour la période des impôts. De plus, nous fournissons des outils de récupération des pertes fiscales que vous pouvez utiliser pour tirer parti des marchés baissiers afin de minimiser vos impôts chaque année.
