خلال ذروة سوق العملات الرقمية العالمية في عام 2021، بلغت قيمتها الإجمالية حوالي 2.8 تريليون دولار، أي ستة أضعاف قيمتها في العام السابق. وقد غذّى هذا النموّ التبني السريع لقطاعات العملات الرقمية مثل التمويل اللامركزي (DeFi) والمنظمات اللامركزية المستقلة (DAOs). يُمكّن التمويل اللامركزي المستخدمين من تحقيق عوائد تصل إلى 100 ضعف عوائد حسابات التوفير التقليدية، بينما تسمح الرموز غير القابلة للاستبدال (NFTs) لأي شخص بإنشاء مقتنيات رقمية فريدة. علاوة على ذلك، تُمكّن المنظمات اللامركزية المستقلة المجتمعات الإلكترونية من إدارة خزائن بمليارات الدولارات.
تندرج هذه القطاعات مجتمعةً تحت مظلة Web3، وهي شبكة إنترنت لا مركزية، مفتوحة المصدر، لا تتطلب أي أذونات، تُمكّن المستخدمين من امتلاك محتواهم بشكل كامل. قد تتبادر إلى ذهنك بعض الأسئلة الآن، مثل: "ما هو Web3 تحديدًا؟" و"كيف نشأ؟" أو حتى "كيف..." هل يمكنني الاستثمار في Web3؟ نظراً لإمكانية تحقيق عوائد عالية؟ أو كيفية الاستثمار في الويب 3 بدون أي متاعب؟ لفهم Web3 بشكل أفضل، دعونا نتناول السؤال الأول.
ما هو Web3؟ وكيف بدأ؟
في التسعينيات، أُتيحت نسخة مبسطة من الإنترنت، تُسمى Web1، للجميع. احتوت هذه النسخة في الغالب على محتوى ثابت مثل الأخبار، والمطبوعات الرقمية، والإعلانات المبوبة، وغيرها. بعبارة أخرى، كانت نسخة أساسية للقراءة فقط من الإنترنت.
ثم جاء عصر الويب 2، الذي شهد طفرة شركات الإنترنت نتيجةً لزيادة سرعة الإنترنت. وكان العامل الرئيسي الذي يميز الويب 1 عن الويب 2 هو التفاعل والتواصل الاجتماعي. فقد أتاح الأخير للمستخدمين إنشاء محتوى عبر وسائل التواصل الاجتماعي والمواقع الشخصية، على الرغم من عدم وجود أي عائد مادي لذلك. في الوقت نفسه، حققت شركات الويب 2 العملاقة، مثل فيسبوك وجوجل، أقصى استفادة ممكنة من خلال بيع البيانات الشخصية للمستخدمين.
ثم جاءت المرحلة التالية من تطور الإنترنت، وهي Web3. تُمكّن هذه النسخة الجديدة المستخدمين من قراءة المحتوى وكتابته، وفي الوقت نفسه، امتلاك بياناتهم وأصولهم الرقمية بشكل كامل بفضل تقنية البلوك تشين. وباستخدام Web3، يستطيع المستخدمون مشاركة محتواهم أو تحقيق الربح منه بشكل انتقائي.
كيف يبدو النظام البيئي لـ Web3؟
الآن وقد فهمنا ما هو Web3 وكيف بدأ، دعونا نلقي نظرة على أنواع الشبكات والبروتوكولات والتطبيقات التي تشكل لبناته الأساسية.
فيما يلي عرض جدولي لجميع الطبقات المشاركة في بنية تقنية Web3، بالإضافة إلى تحليل تفصيلي للمكونات المختلفة للبدء في تصوير البنية الأساسية:
| مجموعة تقنيات Web3 | |
|---|---|
| طبقة البنية التحتية | |
| طبقة الشبكة | |
| طبقة البروتوكول | |
| الخدمات والمكونات الاختيارية | |
| طبقة التطبيقات | |
دعونا الآن نفهم النظام بالتفصيل:
طبقة البنية التحتية
تتضمن طبقة البنية التحتية لـ Web3 بروتوكولات مستقلة عن المنصات وآلات افتراضية تُشكل أساس بناء سلاسل الكتل. ومن أمثلة الطبقة L0 بروتوكول WebAssembly (Wasm)، وهو تنسيق تعليمات ثنائي يدعم آلة افتراضية قائمة على المكدس. ومثال آخر هو بروتوكول الاتصال بين سلاسل الكتل (IBC)، الذي يُمكّن سلاسل الكتل من التواصل والتفاعل فيما بينها.
طبقة الشبكة
تشمل الطبقة الأولى من Web3 منصات بلوك تشين مثل إيثيريوم وبيتكوين، والتي تعمل كسجلات لامركزية وتوفر أساسًا لإنشاء التطبيقات والرموز الرقمية. يركز المطورون على الطبقة الأولى لسببين رئيسيين: تحقيق أقصى استفادة من منظومة Web3، ومعالجة معضلة البلوك تشين الثلاثية، التي تُعدّ عائقًا رئيسيًا أمام الانتشار الواسع للعملات المشفرة.
طبقة البروتوكول
تتضمن طبقة البروتوكول في Web3 تقنيات تُحسّن قابلية التوسع لسلاسل الكتل من الطبقة الأولى. فعلى سبيل المثال، يمتلك بيتكوين شبكة لايتنينغ التي تُتيح إجراء معاملات أسرع وأقل تكلفة. كما يمتلك إيثيريوم حلولًا متنوعة مثل أربيتروم وبوليغون وأوبتيميزم لتحسين قابلية التوسع. بالإضافة إلى ذلك، تُعتبر بروتوكولات الربط بين السلاسل، التي تُسهّل نقل الرموز الرقمية بين إيثيريوم والمنصات الأخرى، جزءًا من الطبقة الثانية.
الخدمات والمكونات الاختيارية
تتألف هذه الطبقة من تطبيقات لامركزية (dApps) تتميز بقدرتها على أداء مهمة محددة. وفي بعض الحالات، تكون الطبقة الثالثة عبارة عن تطبيقات معزولة يمكن للمستخدمين التفاعل معها مباشرةً، مثل: Uniswapمع ذلك، تعمل هذه التطبيقات في الغالب كعناصر يمكن للمطورين اختيارها ودمجها في تطبيقاتهم الموجهة للمستهلكين. ومن أمثلة الطبقة الثالثة ما يلي:
- Aaveبروتوكول الإقراض
- أرويف، حل تخزين
- ييرن فاينانس، مُجمِّع خدمات التمويل اللامركزي
ومن المهم أيضًا ملاحظة أن غالبية هذه المكونات مبنية على منصة إيثيريوم.
طبقة التطبيقات
طبقة التطبيق هي الطبقة العليا في بنية Web3، وتعمل عادةً كنقطة دخول المستخدم في رحلته على Web3. ومن أمثلة الطبقة الرابعة:
- بريف، متصفح ويب مفتوح المصدر
- MetaMaskمحفظة عملات رقمية
- لعبة Axie Infinity، وهي لعبة تعتمد على تقنية البلوك تشين
- أوبن سي، سوق NFT
كيفية الاستثمار في Web3 في 4 خطوات سهلة
والآن، دعونا ننتقل إلى السؤال الرئيسي: كيف يُمكنني الاستثمار في Web3؟ في مجال Web3، يوجد التزام مشترك من شركات العملات الرقمية والشركات التقليدية (مثل MetaMask وCrypto.com والعملات الرقمية)، مما يُتيح للمستثمرين خيارين من الأصول: الأسهم والأصول الرقمية. كما يُمكن للمستثمرين الاستثمار في مزيج من كلا النوعين من الأصول والاستفادة من تنويع محافظهم الاستثمارية.
إليك كيفية الاستثمار في الجيل الثالث من الإنترنت (Web 3.0) وإنشاء محفظة استثمارية بأربع خطوات سهلة:
- الخطوة الأولى: الاستثمار السلبي مقابل الاستثمار النشط - حدد ما إذا كنت ترغب في أن تكون مستثمراً سلبياً أو مستثمراً نشطاً
- الخطوة الثانية: اختيار الأصول - اختر المشاريع أو الشركات الفردية التي ترغب في الاستثمار فيها
- الخطوة الثالثة: اختيار المزيج المناسب من الأصول – يعتمد اختيار الأصول على مدى تحمل المخاطر
- الخطوة الرابعة: المراقبة وإعادة التوازن - تتبع محفظتك الاستثمارية وأعد توازنها بانتظام
دعونا نناقش كل خطوة من خطوات الاستثمار في Web 3.0 بالتفصيل.
الخطوة الأولى: الاستثمار السلبي مقابل الاستثمار النشط
الاستثمار السلبي يعني شراء محفظة متنوعة مختارة مسبقاً، أي مؤشر. أما الاستثمار النشط، فهو اختيار الأصول الرقمية أو الأسهم بشكل فردي بناءً على توقعاتك لأدائها على المدى الطويل.
رغم وجود عدد لا بأس به من مؤشرات الأسهم التي تركز على شركات Web3، إلا أن عددها يتزايد ببطء. هذا العام، قدمت شركة Simplify Asset Management، وهي شركة رائدة في إصدار صناديق المؤشرات المتداولة (ETFs)، طلبًا لإطلاق صندوق مؤشرات متداول جديد، سيستثمر بشكل رئيسي في شركات Web3 الأمريكية والأجنبية. مع ذلك، لم يتضح بعد موعد إدراج هذا الصندوق في البورصة.
يمكن للمستثمرين السلبيين في Web3 الاستثمار في صناديق المؤشرات المتداولة في Metaverse مثل Roundhill Ball Metaverse ETF (METV) أيضًا.
للحصول على فكرة أفضل عن الاستثمار في Web3، دعونا نلقي نظرة على أنواع الاستثمارات السلبية في Web3.
أنواع الاستثمارات السلبية في Web3
سواءً كان الاستثمار في منصات Web3 أو الاستثمار التقليدي، فهو دائمًا خيارٌ جيد. إذا كنت تخطط للاستثمار في منصات Web3 بطريقة غير مباشرة، فإليك بعض الأنواع التي يمكنك تجربتها.
العملات المشفرة – حديث الساعة!
هذه أصول رقمية متعددة الاستخدامات، يمكن استخدامها كوسيلة للتبادل أو كمخزن للقيمة.
يُعد الاستثمار في العملات المشفرة مثل البيتكوين والإيثيريوم وسولانا ولايتكوين وغيرها طريقة ممتازة لكسب بعض الدخل السلبي وطريقة رائعة للتحوط ضد التضخم.
مع ذلك، فإن العملات المشفرة شديدة التقلب، لذا يجب عليك الاستثمار فقط بعد تحليل المشروع بعناية أو استشارة متخصص في الاستثمار.
عند اختيار الأصول الرقمية، ستجد أمامك آلاف الرموز المشفرة والرموز غير القابلة للاستبدال (NFTs) كخيارات. يمكنك استخدام أدوات مثل DappRadar وCoinMarketCap وDeFi Llama لاكتشاف المشاريع في جميع طبقات نظام Web3 البيئي.
منصات إقراض العملات المشفرة
تتيح لك هذه المنصات إقراض رموزك الرقمية للمقترضين الذين يدفعون لك فائدة مقابل ذلك. وهذا لا يساهم فقط في تنويع محفظتك الاستثمارية، بل يُعد أيضاً وسيلة رائعة لكسب دخل سلبي.
قبل اختيار منصة إقراض من بين العديد من المنصات، من الضروري مقارنتها لمعرفة مزاياها وعيوبها. هذه خطوة مهمة لأن منصات إقراض العملات الرقمية ظاهرة حديثة نسبياً، لذا عليك اختيار المنصة التي تناسب احتياجاتك.
الرموز غير القابلة للفطريات (NFTs)
الرموز غير القابلة للاستبدال (NFTs) هي أصول رقمية تمثل عناصر مثل الموسيقى والفنون وحتى العقارات الافتراضية. توجد العديد من منصات NFTs التي تضم رموزًا شهيرة مثل Bored Ape Yacht Club، والتي تُباع بأكثر من مليون دولار وقت كتابة هذا المقال.
يُعدّ الاستثمار في الرموز غير القابلة للاستبدال (NFTs) وسيلةً رائعةً لتحقيق دخلٍ سلبي. يمكنك إنشاء أعمالك الفنية الرقمية وتحويلها إلى رموز NFT باستخدام الذكاء الاصطناعي الذي توفره العديد من التطبيقات اللامركزية. ومن خلال بيع هذه الرموز، يمكنك تحقيق دخلٍ سلبي. كما يمكنك الاستثمار في أسهم NFT، حيث تجمع هذه الاستراتيجية بين الاستثمار التقليدي في الأسهم وشعبية NFT المتزايدة.
الخطوة الثانية: اختيار الأصل
إذا كنت ترغب في أن تصبح مستثمراً نشطاً، فستحتاج إلى محفظة Web3 تتكون من أصول رقمية وأسهم عالمية.
للعثور على أسهم جديرة بالاهتمام في مجال Web3، يمكنك استخدام FinViz، وهي أداة لفحص الأسهم، أو Crunchbase حيث يمكنك البحث عن الشركات حسب تقنية البلوك تشين وحالة طرحها للاكتتاب العام. تُعدّ Coinbase (COIN) وMeta (FB) وBlock (SQ) حاليًا أشهر أسهم Web3.
أنواع الاستثمارات النشطة في Web3
للحصول على فهم أفضل للاستثمار في Web3، دعونا نستكشف بعض خيارات الاستثمار النشطة في Web3.
اربح المال على Web3 عن طريق عمليات الإنزال الجوي
تُعدّ عمليات الإنزال الجوي طريقة رائعة للحصول على رموز مجانية. تحدث هذه العمليات عندما تقوم شركة ناشئة بتوزيع رموز مجانية على مجتمعها. تُستخدم هذه الاستراتيجية التسويقية لتعزيز الوعي بمشاريع البلوك تشين الجديدة وتشجيع المستخدمين على تبنيها.
إليكم بعض النصائح للمشاركة في عمليات الإنزال الجوي للعملات الرقمية:
- ابحث عن عمليات الإنزال الجوي المعروفة: عالم العملات الرقمية مليء بعمليات الاحتيال، وعمليات الإنزال الجوي ليست استثناءً. تأكد من مشاركتك في مشاريع موثوقة.
- انضم إلى مجموعات تيليجرام ذات الصلة: تستخدم مشاريع العملات الرقمية تطبيق تيليجرام غالبًا لمناقشة عمليات الإنزال الجوي للعملات الرقمية في المجموعة. هذه طريقة ممتازة للبقاء على اطلاع دائم بأحدث الفرص.
بمجرد حصولك على الرموز المميزة عبر عملية الإنزال الجوي، يمكنك إما الاحتفاظ بها أو بيعها لتحقيق ربح.
كريبتو التعدين
من الناحية التقنية، لا يُعدّ التعدين استثمارًا، ولكن يمكنك مع ذلك الحصول على مكافآت عند القيام بهذه العملية. يُعدّ التعدين جزءًا لا يتجزأ من تقنية البلوك تشين، ويتيح لك كسب بعض المكافآت من خلال التحقق من المعاملات على البلوك تشين.
مع تطور تقنية Web3 بوتيرة أسرع من أي وقت مضى، أصبح تعدين العملات الرقمية أكثر ربحية. مع ذلك، إذا قررت اتباع هذا المسار، فتأكد من البحث جيدًا وفهم المعدات اللازمة لذلك.
نموذج اللعب من أجل الربح
توجد العديد من مشاريع Web3 التي تعتمد على نموذج جديد للربح من خلال اللعب، حيث يتيح هذا النموذج للمستخدمين كسب العملات الرقمية المشفرة مقابل لعب الألعاب. وقد تبنت ألعاب شهيرة مثل Gods Unchained وAxis Infinity وSplinterlands هذا النموذج.
الخطوة الثالثة: المزيج الأمثل من الأصول
تتمثل الخطوة الثالثة للاستثمار في Web3 في تحديد مزيج الأصول المناسب لمحفظتك الاستثمارية في Web3. عمومًا، هناك منهجان لإيجاد المزيج الأمثل: استخدام التحليل الرياضي والاعتماد على الحدس.
إذا اخترت المسار الرياضي، فإن استخدام أطر عمل مثل نظرية المحفظة الحديثة (MPT) سيكون موصى به بشدة لأنه يعمل على تحقيق أقصى عائد عند مستوى معين من المخاطر.
إذا قررت الاعتماد على حدسك، يمكنك اختيار مركز استثماري بناءً على مدى تقبلك للمخاطر أو قناعتك. في هذه الحالة، ستحتفظ بعدد قليل من الأصول الرقمية والأسهم، يمثل كل منها جزءًا كبيرًا من محفظتك الاستثمارية.
مع ذلك، إذا كنت تسعى إلى تقليل المخاطر، فحدد نسبة مئوية معينة لكل استثمار. كذلك، كلما طالت فترة استثمارك، زادت قدرتك على تحمل المخاطر.
يُرجى الملاحظة: تستخدم التطبيقات على Web3 وخاصة على الطبقة 4 العديد من البروتوكولات الأساسية، مما يعني أنه في حالة فشل أحد هذه البروتوكولات، فقد ينهار كل شيء.
ومع ذلك، إذا كنت تختار بناءً على الحدس، فستحتاج إلى الاحتفاظ ببضعة أصول رقمية وأسهم فقط، بحيث يمثل كل منها جزءًا كبيرًا من محفظتك الاستثمارية.
الخطوة الرابعة: المراقبة وإعادة التوازن
وفقًا لقواعد الإنتروبيا، ستضم محفظة Web3 الخاصة بك أصولًا تتفوق على غيرها. لهذا السبب تحديدًا، نوصي بمراقبة محفظتك وإعادة توازنها بانتظام. وللقيام بذلك، عليك بيع بعض الأصول ذات الوزن الزائد وشراء المزيد من الأصول ذات الوزن المنخفض، بافتراض أن قدرتك على تحمل المخاطر وقناعتك لم تتغير.
أفكار ختامية حول كيفية الاستثمار في Web3
Web3 عبارة عن إنترنت ناشئ وسريع النمو، مملوك للمستخدمين. وباعتباره المرحلة التالية من الإنترنت، سيمنح المستخدمين الحق في إنشاء محتواهم وامتلاكه، وفي الوقت نفسه، سيوفر لهم خيارات متعددة لتحقيق الربح. تتيح بيئة Web3 للمستثمرين الوصول إلى فئتين من الأصول: الأسهم والأصول الرقمية. من الأفضل اختيار مزيج من كليهما لتنويع محفظتك الاستثمارية وتعظيم عائد استثمارك.
تنويه: هذه المعلومات مُعدّة لأغراض إعلامية فقط، ولا تُعدّ بديلاً عن الاستشارة الضريبية أو القانونية أو المالية. يُنصح باستشارة مستشاريك الضريبيين والقانونيين والمحاسبيين قبل القيام بأي معاملة.
